|
лоссы приводят к потере прибыли в тех случаях, когда после
отката цена все-таки разворачивается в нужную сторону. Выходом
из этого положении может быть одно или несколько правил,
позволяющих быстро вернуться на рынок в случае разворота цены
в нужную сторону. Например, Вы работаете на часовых свечках,
и у Вас была открыта короткая позиция, но при откате цены вверх
Вы ее закрыли. Тогда можно повторно открыть позицию в прежнем
направлении, если цена закрытия поднялась выше 24-часовой
54
скользящей средней, но, не поднявшись выше 72-часовой
скользящей средней, цена закрытия вновь опустилась ниже 24-
часовой скользящей средней. На рисунке 1.13.1 приведен пример
евро. Сплошной и пунктирной линиями указаны 24 -часовая
экспоненциальная скользящая средняя и 72 - часовая
экспоненциальная скользящая средняя соответственно. Стрелками
показаны моменты возможного повторного открытия позиции.
Обратите внимание на стрелку, помеченную буквой А. Сильные
колебания цены затрудняют выбор удачного момента для
повторного открытия позиции.
Существует ошибочное мнение, что при установке стоп-
лосса надо учитывать размер Вашего депозита. На самом деле
размер стоп-лосса определяется выбранной Вами торговой
системой, а сработает он или нет, зависит от движения цены, а не
от суммы денег на Вашем счете.
Есть много методов определения величины стоп-лосса.
Например, использование статистических характеристик теней
часовых свечей может быть использовано для определения
минимального размера стоп-лосса. Можно использовать для
установки стоп-лосса диапазоны Боллинджера или еще более
сложные методы. Однако, как показывает опыт, в большинстве
случаев выбор в качестве стоп-лосса определенного числа пунктов
дает результаты не хуже, чем более сложные процедуры. Однако
при любом методе определения стоп-лосса надо быть
последовательным. Например, рассмотрим результаты трейдера,
который сначала работал со стоп - лоссом в $500 и после пяти
последовательных проигрышей потерял $500 х5= $2500 и при
этом цена после закрытия позиции по стоп - лоссу разворачивалась
и начала идти в нужном направлении. В результате он не только
потерял $2500, но и пропустил пять потенциально прибыльных
движений цены. После этого он решил использовать более
свободные остановки, увеличил стоп - лосс до 1500 долларов и
55
Рис. 1.13.2. Результаты работы торговой системы на исторических
данных для швейцарского франка.
потерял их на следующей торговле. Таким образом он испытал
недостатки обоих методов, потеряв слишком много денег на
последней торговле я не получив преимущество получения
потенциального дохода на первых торгах. Если бы любая из $500-
х или $ 1500-х остановок применялась без изменений на этом
периоде, результат был бы намного лучше, чем та неудача, которая
была вызвана непоследовательным подходом.
— 27 —
|